Tình trạng thường gặp nhất của việc phân bổ danh mục là:

• Mã tăng nhiều thì có tỷ trọng thấp, mà không tăng thì lại chiếm tỷ trọng cao
• Mua ít ở nền hoặc vùng an toàn nhưng dồn tiền full margin rất mạnh ở vùng đỉnh
• Danh mục như một tờ sớ gần 15-20 mã cổ phiếu, không biết nên mua hay bán, tinh gọn danh mục như thế nào.
• Không biết lúc nào nên gia tăng hoặc giảm tỷ trọng cổ phiếu cho phù hợp

Như các bài viết trước, tôi luôn đề cập rõ ràng việc chuẩn bị một tâm lý thoải mái trong đầu tư cho việc sẵn sàng mất đi 10% số tiền đang có nếu cổ phiếu rủi ro hoặc hạn chế vay nợ bất cứ nguồn nào bên ngoài để đi đầu tư chứng khoán. Mục đích cuối cùng nhằm giúp chính mình "KHÁC BIỆT VỚI ĐÁM ĐÔNG" - một hành trình đầu tư khoan thai, không áp lực về tâm lý cho dù thị trường hay cổ phiếu có điều chỉnh. Trong khi đó thì ở ngoài kia hầu hết nhà đầu tư đều bị bảng điện & giá cổ phiếu tăng giảm chi phối hành vi mua bán. Hãy đi vào chủ đề chính:

I.    QUẢN TRỊ DANH MỤC

Không nên nắm giữ quá nhiều cổ phiếu trong danh mục, nếu không phải là quỹ với số vốn lớn mà chỉ đơn thuần là nhà đầu tư cá nhân thì việc này nên suy nghĩ đầu tiên. 

Stanley Druckenmiller nói rằng: “Tôi luôn thực hiện các khoản đầu tư tập trung lớn, đặt tất cả các trứng vào 1 giỏ và quan sát cái giỏ đó cẩn thận. Tôi không tin sự đa dạng hóa là cách kiếm tiền. Bạn phải xác định được những cơ hội lớn và nắm bắt chúng”.

Một số nguyên tắc:

• Số cổ phiếu sở hữu trong danh mục không nên quá 5-8 mã nếu NAV <5-8 tỷ.
• Trường hợp lý tưởng là số cổ phiếu khoảng 3-4 mã là hợp lý.
• Việc đưa danh mục quá tập trung tỷ trọng ví dụ chỉ có 1-2 mã chỉ nên thực hiện với người đã có kinh nghiệm & quản trị tâm lý tốt. Không khuyến nghị nên thực hiện theo chiến lược này.
• Hãy cẩn thận volume trung bình của cổ phiếu. Nói chung, cổ phiếu với một mức giao dịch trung bình nhỏ hơn 100.000 cổ phiếu là tương đối thấp. Mức giải ngân NAV không nên quá 1/3 giá trị giao dịch trung bình 10 phiên liền kề của cổ phiếu đó.
• Những người giao dịch mới nên giao dịch không margin. 
• Muốn sử dụng margin thì cần phải hiểu biết về quản trị rủi ro! Tận dụng đòn bẩy nếu: Bạn có kinh nghiệm, Bạn có kỉ luật đối với nguyên tắc giao dịch; Bạn có hành động nhanh và xử lý cắt lỗ tốt.

II.    CÁCH ĐI VỐN - THEO DÕI VIỆC MUA CỔ PHIẾU

Không có một mô hình cụ thể nào hướng dẫn cách đi vốn chính xác vì mỗi người có một mức độ chấp nhận rủi ro khác nhau. Cách khuyến nghị bên dưới đây bạn có thể tham khảo. 

• Hãy nhớ việc đầu tiên là PHẢI BẮT ĐẦU ĐÚNG! Có nghĩa là mua phần đầu tiên khi cổ phiếu vượt qua điểm pivot của một nền tảng TÍCH LUỸ tiềm năng dựa trên volume đạt điều kiện (tốt nhất là từ nền giá số 1 và số 2)

Theo dõi những cơ hội mua tiếp theo:

• Tự động theo dõi việc mua tiếp theo khi cổ phiếu vượt các mốc tiếp theo bên trên điểm pivot. (không mua quá 5-10% vượt quá từ điểm pivot) ví dụ: 2% - 2,5% và lý tưởng là trên cao hơn 4-5% trên điểm pivot.
• Sau một nền tảng tích luỹ tiềm năng
• Các điểm mua kéo ngược tới đường 10/20 EMA 
•  Điểm mua khi giá cổ phiếu có 3 tuần thắt chặt vùng đỉnh sau khi vừa breakout ra khỏi nền tảng tích luỹ
• Thường xuyên bảo vệ giá trung bình đừng để quá cao. Bạn giữ mức giá đệm càng an toàn càng tốt để giúp bạn vượt qua các giai đoạn điều chỉnh tích luỹ của thị trường chung & cổ phiếu

III.    KĨ THUẬT ĐỂ NẮM GIỮ CỔ PHIẾU QUA CÁC GIAI ĐOẠN ĐIỀU CHỈNH

Bất kì cổ phiếu đủ tốt có câu chuyện tăng trưởng trong tương lai nào cũng cần thời gian để tăng giá, đừng quá vội vàng khi bán cổ phiếu mà không rõ lý do. Hãy cho doanh nghiệp có thời gian phát triển từ đó thúc đẩy tiềm năng giá cổ phiếu.

• Nguyên tắc 8 tuần: Nếu bạn mua cổ phiếu tiềm năng tại điểm pivot khi nó vượt ra khỏi nền tảng tích luỹ, và nó cho mức tăng lên 20% hoặc hơn trong vòng 2,3 tuần. Hãy giữ cổ phiếu này ít nhất trong 8 tuần trừ khi cổ phiếu cắt dưới điểm mua của bạn 7-8%. Cổ phiếu tăng lên 20% hoặc hơn trong 3 tuần là rất mạnh mẽ, và thường mở ra nhiều nền tảng cao hơn trong tương lai.

Bằng việc giữ trong 8 tuần, bạn sẽ tồn tại trong suốt đợt giảm nào trong giai đoạn đầu tăng giá cổ phiếu

• Đường trung bình 10 EMA: Đường 10EMA sẽ thường xuyên duy trì pha tăng gia của cổ phiếu sau điểm breakout. Hãy sử dụng nếu bạn giao dịch có một xu hướng ngắn hạn.
• Đường trung bình 50EMA: Đường 50EMA thường duy trì cổ phiếu trong toàn bộ thời gian trung hạn đến khi tạo đỉnh
• Đường trendline nối các đáy cao hơn trong xu hướng tăng

IV.    GIAO DỊCH VỚI MARGIN

MARGIN - Đòn bẩy luôn là một công cụ tuyệt vời để cải thiện mức độ hiệu quả trong đầu tư. Nhưng việc dùng margin chưa bao giờ là an toàn & cần một số điều kiện quan trọng để sử dụng nó:

• Chỉ nên sử dụng với một thị trường xác nhận tăng giá (uptrend)
• Hãy xác nhận bản thân một số điều kiện như sau: 

Bạn phải là một nhà đầu tư có kinh nghiệm với thị trường, đã từng trải qua những giai đoạn khốc liệt nhất.

Bạn phải luôn là người có kỉ luật (stoploss) đúng nguyên tắc

• Điểm mạnh của thị trường chung là bao gồm nhịp đập của những cổ phiếu dẫn đầu, nếu những cổ phiếu dẫn đầu dần trở nên lỏng lẻo thì thị trường có khả năng rủi ro.
• Hãy đảm bảo bạn đang trong tình trạng tài chính lành mạnh và không bị mắc nợ hay đang vay nợ
• Hãy dễ dàng và thoải mái với margin xem nó như là một phần tiền cần phải quản trị.

V.    HÃY XÂY DỰNG MÔ HÌNH GIAO DỊCH THEO KIM TỰ THÁP

Mô hình kim tự tháp mô tả cho việc mua ở dưới nhiều & càng lên cao lại càng phải mua ít hơn trước đó. Điều này là nguyên tắc quan trọng nhất cần phải nhớ vì nó sẽ bảo vệ tài sản trong tương lai.

• Mỗi điểm mua thêm thì nhỏ hơn lần những lần mua đầu tiên để làm cho giá trung bình thấp hơn
• Vẽ một đường trên đồ thị trường đánh dấu với mốc trung bình của bạn, tốt nhất nó càng gần khu vực nền thì càng tốt.
• Đừng cố gắng mua hay fomo một cổ phiếu cao hơn  5-10 phần trăm so với điểm pivot từ nền giá tích luỹ.
• Những lần mua đầu tiên phải bằng tỷ lệ tiền mặt. Trong một vị thế tiềm năng, nếu tìm được một cổ phiếu chiến thắng, bạn phải gia tăng tỷ trọng cổ phiếu này trong giá trị danh mục thêm. Cần phải năng nỗ hơn với những cổ phiếu chiến thắng.

VI.    TẬP TRUNG ĐẦU TƯ VÀO NGÀY BÙNG NỔ THEO ĐÀ.

Phiên bùng nổ theo đà là phiên quan trọng xác nhận sự đảo chiều của xu hướng từ giảm thành xu hướng tăng, cho thấy dòng tiền lớn tham gia vào thị trường để thúc đẩy thị trường tăng giá.

• Đừng là người xem, hãy là người mua ở phiên này. Nếu bạn ngồi đợi cách cổ phiếu hành động và bạn sẽ trễ một số cổ phiếu leader của thị trường

Hãy luôn nhớ:

• Một trong số những nguồn tiền nhanh nhất được tạo trong một số tuần ngay sau phiên bùng nổ theo đà và khi những cổ phiếu leader breakout
• Những cổ phiếu dẫn đầu thường xuyên break đầu tiên sau ngày bùng nổ theo đà
• Đừng áp lực bởi việc mua cổ phiếu mà nó thiếu đi yếu tố cơ bản hoặc yếu tố kĩ thuật trong phiên bùng nổ theo đà.
• Giải ngân ở mức tỷ trọng vừa đủ theo cảm nhận về mức độ lan toả của phiên bùng nổ theo đà. Nếu một phiên có sự xác nhận bởi mức tăng giá lớn, có kèm theo volume thì nên xứng đáng có tỷ trọng tham gia nhiều hơn. Ngược lại, nếu phiên này mang nhiều sự nghi vấn thì hãy tham gia ở tỷ trọng vừa phải.
• Xây dựng danh mục theo dõi có cơ bản tốt nhất là những cổ phiếu bạn có thể tìm thấy và chờ đợi để có một điểm mở vị thế.

Mở tài khoản chứng khoán VPBank:  Team A-Invest - 038.325.3248

Phương pháp đầu tư tại kênh Youtube: SI NHAT OFFICIAL