Công ty chứng khoán vừa đưa ra khuyến nghị một số mã cổ phiếu cần quan tâm cho phiên giao dịch hôm nay 12/12.

Khuyến nghị mua dành cho cổ phiếu PLC

Theo các chuyên gia của Công ty Chứng khoán DSC, kết quả kinh doanh Tổng Công ty Hóa dầu Petrolimex (PLC) "lao dốc" trong 9 tháng đầu năm 2024, cụ thể, doanh thu đạt 4.808 tỷ đồng (-16,7% so với cùng kỳ năm trước), lợi nhuận sau thuế (LNST) đạt 23 tỷ đồng (-71,8% so với cùng kỳ năm trước); lần lượt hoàn thành 62% và 29% kế hoạch năm. Doanh nghiệp đã phải xin ý kiến ĐHCĐ về viêc điều chỉnh giảm kế hoạch sản xuất kinh doanh năm 2024. Dưới áp lực tiến độ giải ngân đầu tư công triển khai chậm, cạnh tranh giá với sản phẩm nhập khẩu, dư thừa nguồn cung.

Trong năm 2025, sức cầu từ lĩnh vực đầu tư công có thể "vực dậy" sản lượng bán hàng, song biên lợi nhuận thấp vẫn duy trì bởi áp lực cạnh tranh cao. Từ đó, DSC giữ nguyên mức định giá cho cổ phiếu PLC là 25.000 đồng/cổ phiếu, với mức định giá PB dự phóng thận trọng là 1,55 lần cho năm tài chính 2025; và khuyến nghị vùng mua an toàn quanh giá 21.500 đồng/cổ phiếu.

Khuyến nghị mua dành cho cổ phiếu HHV

DSC nhận định KQKD của CTCP Đầu tư Hạ tầng Giao thông Đèo Cả (HHV) tiếp tục ghi nhận sự tăng trưởng lớn trong năm 2025, doanh thu dự phóng đạt 3.790 tỷ đồng (+16% so với cùng kỳ năm trước), LNST dự phóng đạt 553 tỷ (+12% so với cùng kỳ năm trước). Các yếu tố hỗ trợ: Hoạt động vận tải hàng hóa - vận chuyển hành khách duy trì mở rộng, doanh thu mảng BOT dự báo tăng trưởng CAGR 14%, thúc đẩy tiến độ dự án cao tốc trong năm cuối của niên độ tài khóa 2021-2025.

Sử dụng định giá P/B, DSC dự phóng giá mục tiêu của cổ phiếu HHV là 15.000 đồng/cổ phiếu, tương đương với mức P/B dự phóng 1,1 lần. DSC khuyến nghị, nhà đầu tư có thể giải ngân cổ phiếu ở vùng giá an toàn khoảng 11.000-11.500 đồng.

Khuyến nghị mua dành cho cổ phiếu PNJ

Theo Công ty Chứng khoán KB Việt Nam (KBSV), kết thúc Quý 3/2024, PNJ ghi nhận doanh thu thuần đạt 7.225 tỷ đồng (+3,1% so với cùng kỳ năm trước), hoàn thành 78,7% kế hoạch doanh thu thuần cả năm. Lợi nhuận gộp đạt 1,251 tỷ đồng tương ứng biên LNG đạt 17,5%, tăng 0.2ppts so với cùng kỳ năm trước do tỷ trọng doanh thu mảng vàng miếng suy giảm – mảng có biên LNG thấp. LNST đạt 216 tỷ đồng giảm 14.8% so với cùng kỳ năm trước do thuế thu nhập doanh nghiệp của PNJ tăng 70% đạt 102 tỷ đồng.

Doanh thu vàng 24K đạt 10,264 tỷ đồng, tăng 43,5% so với cùng kỳ năm trước do hoạt động mua bán vàng sôi động. Tuy nhiên, doanh thu mảng vàng 24K của PNJ trong Quý 3/2024 đã giảm 48,2% so với cùng kỳ năm trước xuống còn 1.087 tỷ đồng do nguồn cung suy giảm, người dân chủ yếu chỉ mua vàng và rất hiếm khi bán ra trong giai đoạn địa chính trị thế giới đang diễn ra căng thẳng.

Doanh thu bán lẻ trang sức trong Quý 3/2024 đạt hơn 4.991 tỷ đồng, tăng 22,3% so với cùng kỳ năm trước, PNJ mở mới 16 cửa hàng và đóng 3 cửa hàng trong quý 3. Bán lẻ trang sức vẫn tiếp tục duy trì tăng trưởng nhờ PNJ tận dụng cơ hội thị trường phát triển mạng lưới cửa hàng và tiếp thị hiệu quả đến khách hàng thông qua các chiến lược marketing và chương trình bán hàng. Bên cạnh đó, doanh thu bán sỉ cũng ghi nhận tăng 30,2% so với cùng kỳ năm trước nhờ vào nhu cầu của khách hàng dịch chuyển về các nhà sản xuất uy tín.

KBSV dự phóng KQKD năm 2025 của PNJ với doanh thu thuần đạt 33,237 tỷ đồng (-12,1% so với cùng kỳ năm trước), LNST đạt 2.619 tỷ đồng (+26,2% so với cùng kỳ năm trước). Với triển vọng duy trì tăng trưởng dài hạn của mảng bán lẻ trang sức, chúng tôi đưa ra khuyến nghị mua đối với cổ phiếu PNJ cho năm 2025 với giá mục tiêu 115.100 đồng/cổ phiếu.

Diệp Diệp/VOV.VN

Link gốc